关于防范比特币风险的通知

一、解读《关于防范比特币风险的通知》核心要点

随着区块链技术的普及和比特币的日益盛行，2013年的《关于防范比特币风险的通知》对比特币的法律属性进行了明确的界定。

这一通知明确指出比特币属于特定的虚拟商品，虽然具有商品属性，但并不具备货币的法律地位。这意味着比特币不能作为市场流通货币，不具有法偿性和强制性。

金融机构被禁止以比特币为产品或服务定价，禁止进行比特币的买卖或中央对手方交易，同时也禁止承保与比特币相关的保险业务。金融机构还被禁止提供与比特币相关的衍生服务，如兑换、储存和托管等。

在互联网平台管理方面，通知要求依据《电信条例》和《互联网信息服务管理办法》加强比特币相关网站的监管，确保网络交易的合规性。

二、政策更新：深化比特币及其他虚拟货币的监管

随着市场的变化和技术的演进，后续政策对比特币的监管进行了补充与强化。

一方面，政策将监管范围扩展至所有虚拟货币，包括比特币在内。这些虚拟货币不具备法定货币地位，相关的兑换、交易和衍生品业务均被视为非法金融活动。这一变化体现了政策制定者对于虚拟货币市场的全面审视与规范意图。

另一方面，针对境外虚拟货币交易所向境内居民提供服务的现象，政策明确将其定性为非法，并要求境内工作人员及服务提供方承担相应的法律责任。这一措施旨在防止境内居民参与非法金融活动，保护投资者的合法权益。

政策还强调了投资风险警示。参与虚拟货币投资若违背公序良俗，相关民事行为将被认定为无效，投资者需自行承担损失。对于涉嫌破坏金融安全的行为，将依法进行查处。

三、监管措施的特点分析

当前比特币的监管措施呈现出多部门协同和穿透式管理的特点。

多部门协同体现在央行联合网信办、公安、市场监管等部门建立协调机制，共同强化风险处置。这种跨部门合作有助于形成监管合力，提高监管效率。

穿透式管理则体现在从业务性质到技术支撑的全面禁止。无论是兑换、定价等业务流程，还是支付、宣传等技术支持，都在监管的范围内。这种管理方式能够深入虚拟货币市场的核心环节，有效防范和化解风险。

上述政策体系形成了从属性界定到行为约束、从境内到境外的全链条监管框架，为虚拟货币市场的健康稳定发展提供了坚实的政策保障。